Episode Details

Ege Endüstri ve Ticaret A.Ş. 2026 Yılı Ara Dönem (1 Ocak - 30 Haziran) Konsolide Finansal Raporu özet analizi aşağıda temel başlıklar altında sunulmuştur:1. Gelir Tablosu ve Sürdürülebilir Karlılık Analizi

• Hasılat ve Brüt Kar: Şirketin hasılatı, enflasyon muhasebesi (TMS 29) uygulanmış verilere göre bir önceki yılın aynı dönemine kıyasla %25,2 oranında gerileyerek 2.412.845 bin TL olarak gerçekleşmiştir (2025: 3.227.497 bin TL). Satışların maliyetindeki %25,6'lık düşüşe paralel olarak brüt kar marjı hafif bir iyileşmeyle %16,65'ten %17,02'ye yükselmiş; ancak hacimsel daralma nedeniyle Brüt Kar 410.647 bin TL'ye gerilemiştir (2025: 537.425 bin TL).
• Esas Faaliyet Karlılığı: Araştırma ve geliştirme, pazarlama ve genel yönetim giderlerindeki tasarruf çabalarına rağmen, esas faaliyetlerden diğer giderlerin artmasıyla Esas Faaliyet Karı %68,8 oranında keskin bir düşüşle 93.642 bin TL seviyesine inmiştir (2025: 300.128 bin TL).
• Finansal Performans ve Net Zarar: Finansman gelirlerinin 57.183 bin TL'ye gerilemesi, 170.547 bin TL tutarındaki finansman giderleri ve enflasyon düzeltmesi sonucu oluşan 224.438 bin TL parasal kayıp (2025: 152.960 bin TL) neticesinde, şirket dönemi 88.909 bin TL Net Dönem Zararı ile kapatmıştır (2025: 86.356 bin TL net kar).

• Varlık Yapısı ve Likidite: Şirketin toplam varlıkları 31 Aralık 2025'teki 12.050.899 bin TL seviyesinden 11.379.318 bin TL'ye gerilemiştir. En belirgin düşüş dönen varlıklarda yaşanmış olup, Nakit ve Nakit Benzerleri %26,8 azalarak 1.522.162 bin TL'ye düşmüştür (2025 sonu: 2.080.632 bin TL).
• Stok Yönetimi: Şirket stoklarını aktif bir şekilde yöneterek 1.052.518 bin TL seviyesine indirmiş ve stok kaleminde yaklaşık %29,4'lük (437,3 milyon TL) bir nakit serbestisi sağlamıştır (2025 sonu: 1.489.877 bin TL).
• Borçluluk Durumu: Toplam finansal borçlar 1.538.603 bin TL'ye düşmüştür (31 Aralık 2025: 1.894.948 bin TL). Finansal borçların büyük kısmı (1.309.103 bin TL) Avro cinsinden uzun vadeli kredilerden (International Finance Corporation - IFC'den alınan 2030 vadeli yatırım kredisi dahil) oluşmaktadır.
• Finansal Sağlık Göstergeleri: Nakit gücündeki azalışa rağmen, Net Finansal Borç / Özkaynaklar Oranı %0,18 gibi oldukça düşük ve güvenli bir seviyede kalmaya devam etmiştir (31 Aralık 2025: -%2,02 net nakit zengini). Şirket, borç yükünü taşıma konusunda herhangi bir likidite riski ile karşı karşıya değildir.

• İşletme Faaliyetlerinden Nakit Akışları: Şirket bu dönemde operasyonlarından nakit üretememiş ve 120.683 bin TL işletme faaliyetlerinden net nakit çıkışı kaydetmiştir (2025 ilk yarı: +781.888 bin TL nakit girişi). Bu negatif görünümün en büyük sebebi, işletme sermayesindeki -272.562 bin TL'lik değişimdir. Özellikle ticari alacaklardaki 477.602 bin TL'lik artış (nakit çıkışı etkisi) ve ticari borçlardaki 161.671 bin TL'lik azalış (nakit ödemesi) işletme nakit akışını olumsuz etkilemiştir.
• Yatırım ve Finansman Akışları: Yatırım faaliyetlerinden 99.019 bin TL net nakit çıkışı gerçekleşirken, bu tutarın en büyük kalemi 166.949 bin TL ile maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları (CAPEX) olmuştur. Finansman faaliyetlerinden ise borç ve faiz ödemeleri nedeniyle 251.891 bin TL net nakit çıkışı gerçekleşmiştir. Toplamda nakit ve nakit benzerleri dönem içinde 556.644 bin TL net azalış yaşamıştır.

2. Bilanço Yapısı ve Borçl